全球各地离岸信托设立地对比，新加坡信托、开曼信托和BVI信托

尽管CRS全球征税使得全球税务收紧，境外投资维护成本增加，但是离岸信托依然是资产配置的优选。离岸信托可以帮助家族实现财富管理传承，解决“富不过三代”的难题，通过资产所有权的和收益权的分离来实现其财富规划的目的。相比国内信托，离岸信托的法规更加完善，同时具有更有效规避风险、控制税负、信息保密、以及保证控制权等特点和优势。

目前，主要的离岸信托设立地有：英属维尔京群岛（BVI）、新加坡、开曼群岛。在哪里设立离岸信托对于财富规划的家族来说是非常重要的，那要如何选择信托设立地呢？

开曼信托介绍

开曼群岛是英国在西加勒比群岛的一块海外属地，是世界第四大离岸金融中心，并且是著名的潜水胜地。

在开曼群岛建立信托没有具体的流程或者监管要求。只要财产授予人和受托人签署信托文件并且财产授予人将初始信托财产转移给受托人，信托就能够建立。在开曼群岛建立信托不要求当地居民作为受托人，对受托人的身份也没有任何限制。

STAR信托是开曼群岛的《特别信托法（可选机制）》为设立特别信托提供了一个可选择的机制。STAR信托的主要特征有：

1、STAR信托可以为特定对象设立，也可以是为某种目的设立，还可以既为特定对象又为某种目的而设立，而STAR信托的目的可以是慈善目的，也可以是非慈善目的；

2、STAR信托规则必须在信托文件中写明才可以适用；

3、STAR信托不对标准信托的效力产生影响；

4、STAR信托区分了受益权和执行权的概念，受益人在信托中没有执行信托事务的权利；

5、STAR信托的受托人必须至少有一个是开曼本地的信托公司；

6、STAR信托的信托财产与受托人和执行人的财产相隔离；

7、STAR信托不受“反永续规则”（the rule against perpetuities）约束，允许“朝代信托”（Dynasty-Style Trusts）;

8、STAR信托的规则可以用来设立慈善信托，且该信托目的不受《开曼慈善法》的约束;

9、STAR信托可以在设立时不规定具体的受益人，等到设立后再追加受益人;

10、STAR信托可以排除和限制受益人的权利（如信息获取权、知情权等），对反强制继承很有效果;

11、STAR信托规则可用来设立目的信托，实现家族企业传承，可约定一定期限内，信托的目的凌驾于（overriding）受益人的利益。

BVI是世界上发展得最快的海外离岸投资中心之一。作为一个离岸司法管辖区，以简单、有效和稳妥的监管方式提供适合国际舞台的BVI公司而闻名于世。

VISTA信托（The Virgin Islands Special Trusts (Amendment) Act 2021）是一种依据2021 年英属维京群岛修订后之特别信托法设立并受其约束的信托，是一种现代信托形式，用于持有营运公司股份，其两大目的是：a.股份将无限期持有；和b.受托人不打算在确定的情况下干预相关营运公司的决策过程或营运公司的行政管理。

一般来说，在传统信托架构下，受托人必须作为其持有的营运公司股份的“审慎投资者”，并要求受托人必须监督营运公司的经营管理。此外，“审慎投资者原则”仍然可能要求受托人出售运营公司的股份，以最大限度地发挥信托资产的财务优势，或是分散投资风险。而这些受托人职责很容易与家族营运和投资公司的利益发生冲突。VISTA法案通过后，让客户能藉由设立VISTA信托来排除这些冲突问题。根据VISTA法案，受托人没有义务来干预营运公司的管理或是实现营运公司股份的潜在价值。BVI最热门的信托就是VISTA信托，大多数选择BVI信托的人都是冲着VISTA信托去的。

新加坡是亚洲金融中心，也是世界金融中心，同时新加坡是全球大型金融机构的安全避风港。新加坡的声誉建立在井然有序的金融服务行业、友好的税收立法和强大的英国普通法法律制度之上。由于新加坡家族办公室项目的免税激励政策，最近新加坡信托很火热，新加坡信托很适合对资产安全性要求高的企业主。

新加坡不允许非慈善目的的信托，但是，新加坡信托的委托人可以自由的保留任何投资或资产管理职能的权利，从而在管理信托投资中发挥积极作用，财产授予者还可以任命另外一个人（保护人）来监督受托人的行为。

新加坡是属地税收制度。如果在新加坡有收入来源，就需要缴税。同样的原则适用于信托的收入。因此，信托在新加坡的收入将会被征收所得税。通常，受益人对信托未分配的收入不用负缴税义务，除非明确显示这些收入归其所有。而且新加坡没有遗产税，也没有资本利得税。

离岸信托是近年家族财富管理领域的热门话题，其中资产注入纳税、税收合规和信托所得纳税是其中的税务核心话题，需要注意的是，由于涉及资产类型复杂，信托所得类型众多，涉及资产注入纳税和信托所得纳税十分复杂，涉及具体的问题需要详细分析，以便进行有效税收控制。